Dissertação
Analysis of Cryptocurrencies Exchange Rates EVALUATED
As Criptomoedas atrairam grande atenção nos mercados financeiros nos últimos anos. \\ Analisar as propriedades da distribuição e os factos estilizados dos retornos da criptomoeda é benéfico para os investidores avaliarem a carteira de activos e é relevante para os agentes reguladores avaliarem o risco do mercado das instituições financeiras. \\ Apesar disso, a pesquisa sobre as propriedades destas taxas de câmbio é relativamente limitada devido à sua recente manifestação. Espera-se que a natureza dos preços de criptomoedas, ou seja, as taxas de câmbio associadas, sejam diferentes das taxas de câmbio tradicionais. \\ O objetivo deste projeto é analisar as propriedades estatísticas das taxas de câmbio das criptomoedas por meio de uma nova abordagem de registo de movimentos de preços com base na magnitude da mudança do preço. Uma escala de tempo baseada em eventos que destaca atividades periódicas no mercado ajudando a destilar um conjunto de indicadores que recolhem informações importantes e demonstra que estes mesmos ajudam a construir perfis de mudanças de direção de mercados da criptomoeda, considerando que o uso de escalas de tempo físico para estudar séries financeiras corre o risco de perder atividades importantes. \\ O estudo confirma a utilidade da abordagem da análise do preço através do uso de um tempo intrínseco e os resultados corroboram com o facto deste método apresentar vantagens em relação á amostragem da série temporal com base num intervalo fixo de tempo.
junho 18, 2019, 11:0
Publicação
Obra sujeita a Direitos de Autor
Orientação
ORIENTADOR
Susana Margarida da Silva Vieira
Departamento de Engenharia Mecânica (DEM)
Professor Auxiliar
ORIENTADOR
Departamento de Engenharia Mecânica (DEM)
Professor Catedrático