Programa

Finanças Quantitativas

Mestrado Bolonha em Engenharia e Gestão Industrial

Programa

Capítulo 1: Preço de opções a. Introdução e revisão de conceitos fundamentais (taxas de juro, derivados financeiros); b. Conceito de arbitragem; c. Propriedades de monotonia no preço de opções financeiras (limites no preço, paridade put-call); d. Portfólios de réplica. Capítulo 2: Cálculo Estocástico a. Movimento Browniano e difusões; b. Integral de Ito; c. Fórmula de Ito. Capítulo 3: Fórmula de Black-Scholes a. Hipóteses e discussão; b. Equação de Black-Scholes; c. Preço de opções via portfólio de réplica; d. Volatilidade impplícita. Capítulo 4: Opções reais a. Definição do problema; b. Derivação do princípio da programação dinâmica; Equação de Hamilton-Jacobi-Bellman; b. Solução para um problema de investmento ou de saída c. Outras questões