Dissertação

Determinação do preço de opções reais utilizando um algoritmo genético híbrido EVALUATED

Esta dissertação propõe a implementação de um algoritmo genético híbrido para a obtenção de expressões para o cálculo do valor de opções. Como conjunto de dados de treino foram utilizados os valores históricos diários de ações financeiras reais, os parâmetros determinados a partir deles e os parâmetros dos modelos estocásticos mais vulgarmente utilizados no cálculo do preço de opções de ações – a Equação de Black-Scholes e o modelo GARCH (1,1) (Generalized Auto-Regressive Conditional Heteroscedasticity). Os valores das opções determinados por estes modelos também foram utilizados como termos de comparação da capacidade do algoritmo genético híbrido para encontrar valores mais próximos dos reais. Testes realizados a este algoritmo permitiram verificar que este método está apto a construir expressões matemáticas que permitem obter resultados até 14% mais próximos dos reais que os dois métodos estocásticos a que foi comparado.
Algoritmo genético híbrido, opções financeiras, GARCH, Equação de Black-Scholes

Maio 17, 2016, 9:0

Publicação

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Orientação

ORIENTADOR

José Rui De Matos Figueira

Departamento de Engenharia e Gestão (DEG)

Professor Associado